인도네시아 샤리아 은행 활성화, "갈 길 멀다" > 경제∙비즈니스

 

분석가들은 업계 통합과 새로운 금융 상품 도입을 통해 인도네시아의 샤리아 뱅킹(이슬람법에 부합하는 금융) 발전을 촉진하기 위한 금융감독원(OJK)의 새로운 규정과 지침을 환영했다.

 

하지만 전문가들은 규제 당국이 유기적 성장에만 의존할 경우 샤리아 뱅킹이 단기간에 성장하지 못할 수 있다고 경고한다.

 

주요 국영은행을 샤리아 대출 기관으로 전환하거나 주택 시장에서 더 많은 샤리아 금융을 추진하는 것과 같은 대담한 아이디어가 그 과정을 가속화할 수 있다고 그들은 주장한다.

 

작년에 발표된 이슬람 금융개발 보고서에 따르면, 전 세계 샤리아 금융 산업의 자산은 2021년 약 4조 달러에 달한다. 그러나 인도네시아는 세계에서 가장 많은 무슬림 인구를 보유하고 있음에도 불구하고 7위에 불과하다.

 

인도네시아 금융감독원(OJK) 데이터에 따르면 올해 7월 인도네시아의 샤리아 금융 자산은 1,630억 달러에 달했다.

 

또한 샤리아 은행은 전 세계 이슬람 경제 자산의 거의 70%를 보유하고 있지만 인도네시아에서는 33%에 불과하다.

 

OJK는 27일, 현재 자산 기준으로 국내 은행 부문의 7.3%에 불과한 샤리아 뱅킹에 대한 계획을 담은 로드맵을 발표했다.

 

이 로드맵은 7월에 발효된 OJK 규정 제12/2023호에 따라 자산이 50조 루피아를 초과하거나 모은행 자산의 절반 이상을 보유한 샤리아 사업부의 분사를 의무화했다.

 

해당 사업부는 2026년 말까지 별도의 은행으로 전환하거나 다른 은행으로 이전해야 한다.

 

금융감독원은 샤리아 은행이 상대적으로 규모가 작아 기존 은행에 비해 경쟁력이 떨어진다고 판단하고 있다. 인도네시아의 28개 샤리아 은행과 샤리아 은행 사업부 중 자산이 40조 루피아를 초과하는 곳은 5개에 불과하다.

 

OJK는 로드맵에서 유기적 성장 외에도 샤리아 은행의 발전은 사업 통합과 같은 몇 가지 대안적 조치가 취해질 예정이며, 따라서 샤리아 은행은 자본과 기술 분야에서 충분한 역량을 갖출 수 있을 것이라고 언급했다.

 

갈 길이 멀다

인구통계 및 빈곤 연구소(IDEAS)의 이사 유숩 위비소노는 샤리아 은행을 발전시키기 위한 "진보적인" 규제를 통해 OJK가 올바른 방향으로 나아가고 있다고 말했다.

 

이 규정은 샤리아 은행법 제21/2008호에 따른 후속 조치로 모든 샤리아 은행 단위를 올해 말까지 샤리아 은행으로 전환하도록 의무화하며 중앙은행의 추가 규정의 적용을 받는다.

 

유숩은 아직 모든 단위가 전환한 것은 아니지만, 이 법으로 인해 국내 샤리아 은행의 시장 점유율이 2.36%에서 7.3%로 증가했다고 말했다.

 

그러나 자산이 100조 루피아가 넘는 인도네시아 유일의 샤리아 은행인 뱅크 샤리아 인도네시아(BSI)에 강력한 경쟁자가 등장하기까지는 오랜 시간이 걸릴 것이라는 의견도 내놓았다.

 

유숩은 CIMB 니아가(CIMB Niaga)와 BTN이 샤리아 사업부를 분사하는 데 2년의 과도기가 있으며, 자산을 6배로 늘려 BSI와 대등해지려면 더 기다려야 할 것이라고 말했다.

 

인도네시아 은행개발연구소(LPPI)의 아민 누르딘(M. Amin Nurdin)에 따르면, 지난 30년간 국내 샤리아 은행의 성장은 기대에 훨씬 못 미쳤고, 그 이유는 샤리아 뱅킹의 개념과 상품에 대한 교육이 부족했기 때문이라고 설명했다.

 

아민은 28일, 일반인들은 샤리아 은행이 이자 대신 일정 비율로 이익을 공유하는 것으로만 알고 있다면서, 일반 은행과 샤리아 은행을 이용하는 것의 명확한 차이를 알지 못한다고 말했다.

 

그는 OJK의 위임과 관련하여 대형 대출기관에서 분사한 새로운 샤리아 은행은 상대적으로 적은 자본으로 시작할 수 있다고 언급했다.

 

자산이 50조 루피아를 초과하여 샤리아 사업부를 분사해야 하는 상장 대출 기관인 CIMB 니아가는 잠재적으로 낮은 자본에 대해 우려를 표명했다. 이 회사는 분사에 따른 유동성 인센티브를 제공할 것을 금융감독원에 촉구했다.

 

또 다른 민간 대출 기관인 쁘르마따 은행의 샤리아 사업부도 분사 후 대기업에 대한 대출을 중단해야 할 수도 있다며 비슷한 우려를 표명했다.

  

모기지 잠재력

LPPI의 아민은 이러한 분야 외에도 모기지(Mortgage)는 샤리아 원칙에 가까운 사업이기 때문에 샤리아 은행이 집중해야 한다고 말했다.

 

실제로 로드맵은 샤리아 은행이 부동산 구매자가 아직 건축되지 않은 주택을 구입하기 위해 대출을 신청할 수 있는 이스띠쉬나(istishna)라는 상품을 도입하도록 장려하고 있다.

 

하지만 샤리아 은행이 샤리아 모기지 제도에 대한 전문성을 갖춘 인력에 투자해야 한다고 아민은 말했다.

 

모기지 사업에 주력하는 국영은행 BTN은 샤리아 부서를 분사하는 작업을 진행 중이다. 또한 공개되지 않은 두 개의 샤리아 은행에 인수 의향서를 보내 그 중 하나를 인수하여 샤리아 부서와 합병하려고 한다.

 

그러나 IDEAS의 유숩은 규제 당국이 BTN이 나중에 샤리아 은행으로 전환할 수 일반 은행을 인수하도록 장려해야 인도네시아에서 샤리아 은행의 시장 점유율이 즉시 높아질 것이라고 말했다. [자카르타포스트/자카르타경제신문]